中小企業(yè)融資難解決思考

    時間：2012-03-07

        一、中小企業(yè)融資難客觀和主觀原因

　　我國商業(yè)銀行的經(jīng)營目標(biāo)偏離了市場經(jīng)濟(jì)條件下的利率為導(dǎo)向的利潤最大化原則，商業(yè)銀行開始加強對風(fēng)險的控制，更愿意把風(fēng)險當(dāng)成首要因素，帶給那些風(fēng)險低還款能力強的企業(yè)或個人。商業(yè)銀行對信貸客戶的信用分析主要是從借款者的品格，還款能力，擔(dān)保條件，經(jīng)營環(huán)境條件等因素分析。但是那些中小企業(yè)以及更小的微型企業(yè)，他們通常資金實力非常弱小，沒有什么積累，內(nèi)部管理薄弱，財務(wù)信息很不透明，與商業(yè)銀行所需求的融資條件差距很大，而銀行貸款時中小企業(yè)的首要融資選擇，這樣就直接導(dǎo)致目前所面臨的“融資難”問題。

　　二、從企業(yè)、銀行、政府三方面的思考

　　(1)中小企業(yè)自身

　　想要從銀行贏得信貸融資，提高信貸機(jī)會，中小企業(yè)可以從以下幾個方面入手：

　　1.積極主動配合銀行審查，監(jiān)督工作，消除銀企信息不對稱中的道德風(fēng)險，逆向選擇問題，加強信用建設(shè)，維護(hù)良好的銀企關(guān)系。

　　2.強化財務(wù)管理制度，確保會計信息的真實性和合法性

　　3.加強企業(yè)人事制度建設(shè)，建立起具有現(xiàn)代企業(yè)經(jīng)營管理經(jīng)驗，符合市場需要的人才隊伍，同時注重研發(fā)，提高企業(yè)的核心競爭力。

　　4.引入信用擔(dān)保。我國的擔(dān)保公司作為銀行與企業(yè)之間的橋梁與紐帶，主要作用是增加中小企業(yè)的資信度，幫助銀行分擔(dān)風(fēng)險，解決中小企業(yè)的融資難題。擔(dān)保公司可以通過優(yōu)化貸中管理流程，向銀行推薦資質(zhì)較高的客戶，大大提高了中小企業(yè)向銀行申請貸款的成功率。

　　5.將滿足一定條件的優(yōu)質(zhì)中小企業(yè)建立優(yōu)質(zhì)中小企業(yè)聯(lián)盟，還可以主動建立起企業(yè)的誠信檔案，以方便銀行等金融機(jī)構(gòu)的信用調(diào)查。

　　(2)銀行方面

　　1.改變信貸產(chǎn)品的銷售觀念。一般目前的銀行信貸產(chǎn)品設(shè)計部都是總部設(shè)計好產(chǎn)品之后，直接由下屬支行或營業(yè)部進(jìn)行推廣。盡管這樣的產(chǎn)品是專家經(jīng)過精心設(shè)計的，適用性也很強，但是對于具體的中小企業(yè)來說，總是會有這樣或那樣的條件不契合等等。這時候，就需要打破賣成品的觀念，在原產(chǎn)品的基礎(chǔ)上結(jié)合企業(yè)的條件，在風(fēng)險適度范圍內(nèi)，為中小型企業(yè)量身定做屬于自己特色的信貸產(chǎn)品。

　　2.推廣擔(dān)保模式。擔(dān)保是指在經(jīng)濟(jì)和金融活動中，債務(wù)人為了防范債務(wù)人違約而產(chǎn)生的風(fēng)險，由債務(wù)人或第三人以財務(wù)或信用提供履約保證或承擔(dān)相應(yīng)責(zé)任，保障債權(quán)實現(xiàn)的一種經(jīng)濟(jì)行為。當(dāng)債權(quán)人與債務(wù)人及其擔(dān)保人簽訂融資擔(dān)保協(xié)議后，如果債務(wù)人到期不能如約償還債務(wù)，擔(dān)保人負(fù)有代替?zhèn)鶆?wù)人清償債務(wù)的責(zé)任，即擔(dān)保責(zé)任。目前，日本中小企業(yè)信用補全機(jī)制包括信用擔(dān)保和信用保險兩方面。信用擔(dān)保工作由中小企業(yè)綜合事業(yè)團(tuán)的信用保證協(xié)會承擔(dān)，信用保險工作由中小企業(yè)綜合事業(yè)團(tuán)的信用保險公庫完成。日本政府的信用擔(dān)保體系，極大地增強了中小企業(yè)從銀行獲得貸款的能力。

　　3.開發(fā)適合中小企業(yè)特點的風(fēng)險計量模型，不能直接照搬大企業(yè)的評估標(biāo)準(zhǔn)。小企業(yè)融資額度小、頻率高，要求速度快、效率高，這與大企業(yè)的信貸風(fēng)險管理制度存在矛盾和沖突。因此，在商業(yè)銀行的信貸風(fēng)險管理中，應(yīng)把大企業(yè)小企業(yè)分開，單獨設(shè)置一套適應(yīng)小企業(yè)特性的信貸風(fēng)險管理辦法。其主要特征應(yīng)體現(xiàn)在：流程更優(yōu)化、區(qū)域差異更顯著、貸款用途更靈活。在貸款方式上也可以實行整貸零償，分散還貸。

　　4.單獨設(shè)立專門的小企業(yè)貸款營銷隊伍，因為其成本高，責(zé)任重，風(fēng)險大，銀行必須從戰(zhàn)略發(fā)展的高度分理出一只專門的營銷隊伍。同時還要建立一套有效率的激勵機(jī)制，鼓勵貸款營銷人員主動追求小企業(yè)。從事小企業(yè)貸款業(yè)務(wù)要比做大企業(yè)，大項目難得多，因為信息難掌握，收益小，人員素質(zhì)要求高。因此應(yīng)從業(yè)務(wù)總量，業(yè)務(wù)收益額，操作過程質(zhì)量等方面來評價和激勵，特別是在收入分配上要有所傾斜。營銷人員在營銷信貸產(chǎn)品時，可以經(jīng)過市場調(diào)研，將分散，零星的信貸需求進(jìn)行整合設(shè)計，實現(xiàn)規(guī)?；?，批量化的信貸產(chǎn)品營銷。

　　(3)政府方面

　　1.完善信貸法律體系。制度是影響中小企業(yè)融資最顯著的因素之一，中小企業(yè)從完善的產(chǎn)權(quán)保護(hù)制度中所獲的好處比大企業(yè)更大。商法等相關(guān)法律及其執(zhí)行力度影響銀行運用特定合約要素（包括期限、抵押和保證等）解決信息不對稱問題的能力。企業(yè)破產(chǎn)制度的效率和成本也與銀行中小企貸款有關(guān)，研究證實，低效率的破產(chǎn)制度常常伴隨著中小企業(yè)貸款規(guī)模的下降。

　　2.設(shè)立政策性中小企業(yè)專門金融機(jī)構(gòu)，健全信用擔(dān)保機(jī)制。政府應(yīng)對中小企業(yè)實施專門的貸款援助，對中小企業(yè)的貸款一般利率較低、期限較長、擔(dān)保要求較松。同時，按照中小企業(yè)初創(chuàng)、技改和出口等最需要資金的環(huán)節(jié)，采取貸款擔(dān)保、政府優(yōu)惠貸款、貼息貸款等方式，幫助中小企業(yè)獲得貸款。

　　3.加強信用評價體系建設(shè)。中小企業(yè)由于自身的局限性，財務(wù)指標(biāo)等短期之間很難達(dá)到大企業(yè)的標(biāo)準(zhǔn)，這時候銀行就不能只從財務(wù)報表等硬性的硬指標(biāo)來評估，如果政府、銀行、其他龍頭企業(yè)等都有對該公司的信用記錄，則銀行就可以針對這些信息來做出整體的信用評估，在某種程度上也會規(guī)范整個市場經(jīng)濟(jì)的規(guī)范化與誠信化。